प्रयुक्त सूत्र
NPS कॉर्पस = मंथली कंट्रीब्यूशन की फ्यूचर वैल्यू, जो 60 साल की उम्र तक होने वाले सालाना रिटर्न पर कंपाउंड होती है। ऑल सिटीजन मॉडल के लिए मौजूदा PFRDA नॉर्मल-एग्जिट नियमों के तहत, 12 लाख रुपये से ज़्यादा के कॉर्पस में एन्युइटी के लिए कम से कम 20% और एकमुश्त या समय-समय पर पेमेंट के लिए 80% तक का इस्तेमाल किया जा सकता है। मंथली पेंशन = एन्युइटी कॉर्पस × एन्युइटी रेट / 12. इनकम-टैक्स ट्रीटमेंट अलग है: सेक्शन 10(12A) अभी कॉर्पस के 60% तक एकमुश्त विड्रॉल पर छूट देता है, इसलिए एग्जिट स्प्लिट चुनने से पहले 60% से ज़्यादा किसी भी रकम के ट्रीटमेंट को वेरिफाई कर लें।
उदाहरण गणना
उम्र 30, Rs 5,000/महीना, 10% रिटर्न, 6% पर 40% एन्युइटी (डिफ़ॉल्ट): 60 की उम्र में कॉर्पस = लगभग Rs 1,13,02,000. एकमुश्त रकम = Rs 67,81,000, जो सेक्शन 10(12A) के तहत अभी मिलने वाली 60% छूट के अंदर है। एन्युइटी कॉर्पस = Rs 45,21,000. अनुमानित महीने की पेंशन = Rs 22,605. एन्युइटी को मंज़ूर 20% मिनिमम तक कम करने से एकमुश्त रकम बढ़कर लगभग Rs 90,42,000 हो जाएगी और पेंशन घटकर लगभग Rs 11,302 हो जाएगी, लेकिन 60% के निशान से ऊपर लगभग Rs 22,60,000 पर आज कोई बराबर की छूट नहीं है।
इस कैलकुलेटर का उपयोग कैसे करें
- अपनी अभी की उम्र डालें — कॉर्पस का अनुमान 60 साल की उम्र तक है।
- अपना मंथली NPS Tier 1 कंट्रीब्यूशन डालें (अगर दोनों जोड़ रहे हैं तो एम्प्लॉयर कंट्रीब्यूशन भी शामिल करें)।
- अपने NPS फंड एलोकेशन के आधार पर एक्सपेक्टेड सालाना रिटर्न सेट करें (एग्रेसिव के लिए 10%, कंजर्वेटिव के लिए 7–8%)।
- एन्युइटी परचेज़ % सेट करें — 40% डिफ़ॉल्ट आपकी एकमुश्त रकम को सेक्शन 10(12A) के तहत अभी मिलने वाली छूट वाले 60% के अंदर रखता है। अभी के ऑल सिटीज़न मॉडल नॉर्मल-एग्जिट नियम 12 लाख रुपये से ज़्यादा होने पर 20% तक कम करने की इजाज़त देते हैं, जिससे एकमुश्त रकम तो बढ़ जाती है लेकिन 60% से ज़्यादा का हिस्सा बिना किसी मैचिंग छूट के रह जाता है। दूसरे सब्सक्राइबर मॉडल और कॉर्पस लिमिट अलग हो सकते हैं।
- मंथली पेंशन का अनुमान लगाने के लिए इंश्योरेंस कंपनियों द्वारा दी जाने वाली एन्युइटी रेट (आमतौर पर 5.5–7%) सेट करें।
महत्वपूर्ण मान्यताएँ
- पूरे समय लगातार हर महीने योगदान — असल योगदान अलग हो सकता है।
- लगातार रिटर्न रेट — NPS इक्विटी एलोकेशन रिटर्न मार्केट से जुड़े और अस्थिर होते हैं।
- एन्युइटी रेट एक अनुमान है; असल रेट्स मैच्योरिटी पर चुने गए इंश्योरर और एन्युइटी टाइप पर निर्भर करते हैं।
- नियोक्ता एनपीएस योगदान (80सीसीडी(2)) को अलग से ट्रैक नहीं किया जाता है - दोनों को शामिल करने पर उन्हें मासिक योगदान में जोड़ें।
- कैलकुलेटर 12 लाख रुपये से ज़्यादा के कॉर्पस के लिए ऑल सिटीज़न मॉडल नॉर्मल-एग्जिट स्प्लिट को मॉडल करता है; सरकारी सेक्टर और कम-कॉर्पस वाले एग्जिट नियम अलग हो सकते हैं। 8 लाख रुपये या उससे कम के कॉर्पस को आम तौर पर 100% एकमुश्त लिया जा सकता है, जिसे इस कैलकुलेटर का 20% मिनिमम एन्युइटी मॉडल नहीं करता है।
- एकमुश्त और पेंशन के आंकड़े टैक्स से पहले के हैं। एन्युइटी इनकम आपके स्लैब रेट पर टैक्सेबल है, और कॉर्पस के 60% से ज़्यादा की किसी भी एकमुश्त रकम पर सेक्शन 10(12A) के तहत अभी कोई छूट नहीं है।
- पीएफआरडीए मॉडल के सामान्य-निकास परिदृश्य में 80% तक एकमुश्त या आवधिक भुगतान की अनुमति देता है, जबकि आयकर विभाग वर्तमान में धारा 10(12ए) के तहत 60% एकमुश्त छूट बताता है।
- सिर्फ़ एजुकेशनल अनुमान। NPS ट्रस्ट वेबसाइट पर मौजूदा NPS नियम और एन्युइटी रेट वेरिफ़ाई करें।
आम गलतियाँ जिनसे बचना चाहिए
- ज़्यादा सरकारी बॉन्ड एक्सपोज़र के साथ कंज़र्वेटिव NPS एलोकेशन के लिए इक्विटी CAGR (10–12%) का इस्तेमाल करना।
- यह भूल जाना कि मंथली पेंशन (एन्युइटी इनकम) आपके स्लैब रेट पर टैक्सेबल है।
- यह मानते हुए कि नई व्यवस्था में अतिरिक्त 50,000 रुपये की धारा 80CCD(1B) स्व-योगदान कटौती उपलब्ध है; यह आम तौर पर पुरानी व्यवस्था की कटौती के अंतर्गत आती है।
- नियोक्ता के एनपीएस योगदान को असीमित मानते हुए; धारा 80सीसीडी(2) वेतन के वैधानिक प्रतिशत का उपयोग करती है और कर व्यवस्था पर निर्भर करती है।
एनपीएस कैसे काम करता है
नेशनल पेंशन सिस्टम (NPS) एक वॉलंटरी, लॉन्ग-टर्म रिटायरमेंट सेविंग्स स्कीम है जिसे PFRDA रेगुलेट करता है। कंट्रीब्यूशन Tier 1 और ऑप्शनल Tier 2 में जाते हैं। अभी के ऑल सिटीजन मॉडल नॉर्मल-एग्जिट नियमों के तहत, 12 लाख रुपये से ज़्यादा के कॉर्पस का 80% तक एकमुश्त या समय-समय पर पेमेंट के लिए और कम से कम 20% एन्युइटी के लिए एलोकेट किया जा सकता है। इनकम टैक्स डिपार्टमेंट अभी 60% तक एकमुश्त छूट बताता है, इसलिए अलाउड एग्जिट स्प्लिट और टैक्स-फ्री स्प्लिट एक जैसे नहीं हैं।
- पुरानी व्यवस्था: पात्र स्व-योगदान संयुक्त सीमा के भीतर धारा 80सीसीडी(1) का उपयोग कर सकते हैं, साथ ही धारा 80सीसीडी(1बी) के तहत 50,000 रुपये तक का उपयोग कर सकते हैं।
- नई व्यवस्था: पात्र नियोक्ता एनपीएस अंशदान को वेतन के वैधानिक प्रतिशत के अधीन, धारा 80सीसीडी(2) के तहत काटा जा सकता है।
- Rs 12L से ज़्यादा के कॉर्पस पर नॉर्मल एग्जिट: 80% तक पेआउट + कम से कम 20% एन्युइटी; अभी एकमुश्त टैक्स छूट अलग से 60% तक बताई गई है।
एनपीएस बनाम ईपीएफ बनाम पीपीएफ
संगठित क्षेत्र के कर्मचारियों के लिए EPF अपने-आप कटता है (EPF में 12% कर्मचारी + 3.67% नियोक्ता)। PPF सरकार समर्थित 15 साल का निवेश है, जिसे पूरा EEE टैक्स दर्जा मिलता है। NPS में निवेश चुनने की ज़्यादा आज़ादी है (इक्विटी से बॉन्ड तक) और पुरानी व्यवस्था में सेक्शन 80CCD(1B) के तहत Rs 50,000 की अतिरिक्त कटौती मिल सकती है; नई व्यवस्था में इसके बजाय सेक्शन 80CCD(2) के तहत योग्य नियोक्ता-योगदान की कटौती बनी रहती है। लागू निकासी नियमों के तहत मैच्योरिटी पर NPS में एन्युटी खरीदना भी ज़रूरी है।
- NPS में रिटर्न बाज़ार से जुड़ा होता है, निवेश का बँटवारा बदला जा सकता है और टैक्स लाभ चुनी गई कर व्यवस्था पर निर्भर करते हैं। मैच्योरिटी की रकम का एक हिस्सा वार्षिकी में लगाना ज़रूरी है।
- EPF: ऑटो-डिडक्टेड, एम्प्लॉयर-मैच्ड, ~8.25% डिक्लेयर्ड रेट।
- PPF: वॉलंटरी, रिस्क-फ्री, फुल EEE, 15-साल का लॉक-इन।
स्रोत और कार्यप्रणाली
कॉर्पस की गणना एक निश्चित मासिक योगदान के भविष्य के मूल्य के रूप में की जाती है, जो 60 वर्ष की आयु तक दर्ज वार्षिक दर पर मासिक रूप से संयोजित होता है। कुल कॉर्पस पर एकमुश्त और एन्युइटी विभाजन लागू होते हैं। मासिक पेंशन = एन्युइटी कॉर्पस × एन्युइटी दर / 12. सभी आंकड़े टैक्स से पहले के अनुमान हैं।